پيش بيني ورشكستگي شركت هاي پذيرفته شده در بورس اوراق بهادر تهران با استفاده از الگوريتم هاي هوش محاسباتي

ورشكستگي هاي اخير شركت هاي بزرگ در سطح بين المللي و نوسان هاي بورس اوراق بهادار در ايران بحث پيش بيني ورشكستگي را به عنوان يكي از موضوعات مهم در حوزه ي مالي مطرح كرده است. در پژوهش حاضر با انتخاب نمونه اي متشكل از 158 شركت از شركت هاي پذيرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران توانايي دو مدل الگوريتم ژنتيك (GA) و الگوريتم تجمعي ذرات (PSO) در دو مرحله قبل از حذف مشاهداتي كه قدرت تفكيك بالايي ندارند و بعد از حذف آنها و طي سه سال t و 1-t و 2-t با يكديگر مقايسه شده اند و مناسبترين مدل جهت پيش بيني ورشكستگي كه منطبق با شرايط محيطي و اقتصادي ايران باشد طراحي و شناسايي شد. بازه ي زماني انتخاب نمونه 1385-1389 مي باشد. نتيجه پژوهش حاضر نشان مي دهد كه بين توانايي دو مدل مربوطه در هر سه سال t و 1-t و 2-t اختلاف معناداري وجود ندارد و هر يك نقاط قوت و ضعف خاص خود را دارند و همچنين نتايج نشان ميدهد كه انتخاب نادراست نسبت هاي مالي كه قدرت تفكيك بالايي ندارند علاوه بر اينكه باعث كمتر شدن دقت پيش بيني مي شود، اظهار نظر را جهت انتخاب مدل قوي تر براي تصميم گيرندگان مالي سخت ميكند.