اثر توسعه بازارهاي مالي بر ريسك صنعت بانكداري در ايران

در اين مطالعه به بررسي اثر توسعه بازارهاي مالي بر ريسك صنعت بانكي با سه معيار (نسبت سرمايه، تنوع درآمدي و ضريب بتا) پرداخته‌شده است. به دليل محدوديت آماري مجموعه اي از  8 بانك فعال در بورس تهران در بازه زماني 13841394 مورد بررسي قرارگرفته است. براي اهداف برآوردي از روش پانل حداقل مربعات تعميم يافته(GLS)، استفاده‌شده است. نتايج مطالعه حاكي از آن است كه توسعه بازارهاي مالي در دو بخش سهام و بانك باعث افزايش ريسك سيستماتيك بانك ها مي شود. همچنين توسعه شاخص سهام بر نسبت سرمايه اثر مثبت دارد و كيفيت درآمد بانك ها را افزايش مي دهد. سرمايه‌گذاري مستقيم خارجي موجب افزايش نسبت سرمايه بانك هاي مورد مطالعه شده است و درجه باز تجاري در بازه زماني مورد مطالعه موجب كاهش ريسك سيستماتيك صنعت بانكي شده است. در بين سه معيار نشان‌دهنده‌ي عملكرد بانك‌ها شامل بازده دارايي، بازده حقوق صاحبان سهام و نسبت هزينه به درآمد، تنها  بازده حقوق صاحبان سهام موجب افزايش كيفيت و تنوع درآمدي بانك‌ها گرديده است.