تبيين مدل ريسك سيستميك با استفاده از معيار ريزش مورد انتظار نهايي در بانك‌هاي پذيرفته‌شده در بورس اوراق بهادار تهران

هدف پژوهش حاضر، ارزيابي مدل ريسك سيستميك ريزش مورد انتظار نهايي بانك‌هاي پذيرفته‌شده در بورس اوراق بهادار تهران است. جامعه پژوهش 15 بانك از بين بانك‌هايي است كه از تاريخ 1392 تا 1397 در بورس اوراق بهادار تهران يا فرابورس ايران پذيرفته شده‌اند. نتايج تحليل‌ها نشان مي‌دهند كه ريسك سيستمي، بر اساس معيار ريزش مورد انتظار نهايي، در بازه مورد بررسي روند نزولي را طي مي‌كند. با اين حال، تحولات اين شاخص را مي‌توان به دو زيردوره 13941392 و 13971395 تقسيم‌بندي كرد. در زيردوره اول، سطح ريسك سيستمي بر اساس اين معيار به‌طور معناداري بالاتر از سطح ريسك سيستمي در زيردورۀ دوم است، اما با گذر زمان در زيردورۀ دوم، به‌طور متوسط به حدود يك‌دوم مقادير زيردورۀ اول مي رسد.