ارائه مدل پرتفوي بهينه از طريق مدل پيش بيني شاخص بازار و با وجود حافظه بلندمدت با استفاده از شبكه عصبي

Presentation Optimization portfolio model from market index prediction model despite of the long term memory with neural network

تاثير متغيرهاي اقتصادي بر بازارهاي سرمايه مهم ترين موضوع تيوري مالي است. بورس اوراق بهادار از جايگاه خاصي در سيستم مالي كشور ما برخوردار بوده است و كارآمدي و توسعه بازار سرمايه در گرو فعال بودن اين نهاد دركشور است. دو كاركرد مهم بورس اوراق بهادار را مي توان جمع آوري پس اندازهاي اندك و نقدينگي موجود در سطح جامعه و هدايت آن ها به سمت فرآيند توليد كالا و خدمات در كشور ذكر كرد. در اين راستا ارايه مدل پرتفوي بهينه از طريق مدل پيش بيني تغييرات شاخص بورس از طريق تغييرات نرخ بازده ارز بسيار كارساز خواهد بود. يكي از ابزارهاي با دقت بالا و كاربردي براي پيش بيني استفاده از شبكه هاي عصبي بوده است چراكه ميزان دقت آنها با افزايش داده هاي تحقيق كاهش نمي يابد و دقت آن نيز از توابع خطي و غير خطي و رگرسيوني براي پيش بيني خيلي زيادتر بوده است. پس از تست هاي مختلف از طريق شبكه هاي عصبي مصنوعي (ANN)، سيستم هاي استنتاج فازي-عصبي تطبيقي (ANFIS) و رگرسيون بردار پشتيبان (SVR) با استفاده نرم افزار متلب انجام گرديده بود، توانستيم مدلي با دقت بالا جهت پيش بيني ميزان تغييرات شاخص بازده كل و شاخص بازده نقدي از طريق تغييرات قيمت دلار طراحي نماييم. كه از طريق اين مدل، مدل پرتفوي بهينه به صورت آرماني طراحي نموديم.

The effect economic variables at investment markets is the important subject in financial theory. Tehran stock exchange to have special position in country financial system and efficiency development investment market is dependent being active this constitution in country. Two important function Tehran exchange market are gathering small savings and available liquidity in society and guide them to production process in country. In this way presentation optimization portfolio model from market index prediction model and exchange return rate is impact. One of the tools with high accuracy and applicable for predicting was neural network why so accuracy isnot decrease with increasing thesis data and its accuracy was very higher than regeression, linear and non linear for prediction. After some tests from artificial neural network and adaptive neuro fuzzy inference system and support vector regression with matlab software has been done. We design a model with high accurancy for predicting rate of liquidity index and total return index and then we design Ideal optimization portfolio.