بررسي ميزان تاثيرپذيري بازارهاي مالي ايران از اقتصاد جهاني با استفاده از تبديل موجك پيوسته

فعاليتهاي اقتصاد جهاني و عدم اطمينان سياست هاي اقتصادي مي تواند بازارهاي مالي يك كشور را تحت تاثير قرار دهد و عملكرد بازارهاي مالي نيز به شدت بر ساير بخش هاي اقتصاد تأثيرگذار است. در اين پژوهش سعي بر اين است ميزان تأثيرپذيري بازارهاي مالي ايران از اقتصاد جهاني با استفاده از تبديل موجك پيوسته مورد بررسي قرار گيرد. بدين منظور ارتباط پوياي بين شاخص اقتصادي جهاني كيليان و عدم قطعيت سياست اقتصادي جهاني با بازار هاي مالي ايران شامل بازار هاي سكه طلا، ارز و سهام تحليل مي شود. دوره زماني مورد استفاده، از سال 2003 تا سال 2019 ميلادي، و به صورت ماهانه مي باشد. نتايج نشان مي دهد كه نوسانات شاخص كيليان اثرات معني‌داري بر نوسانات بازار هاي سهام و ارز داشته است. قوي ترين ميزان همبستگي بين شاخص كيليان با بازار هاي مالي در ميان‌مدت و بلند مدت رخ داده است. اما همبستگي ميان  شاخص عدم قطعيت سياست اقتصادي با بازار هاي مالي عمدتاً در بلندمدت و يا ميان مدت وجود داشته است. در كل دوره نمونه، همبستگي بين سه بازار طلا، ارز و سهام وجود دارد .