تاثير تفكيك اقلام تعهدي در قدرت پيش ‌بيني آنها درباره ارزش شركت

يكي از جذابترين اطلاعات مالي كه ميتواند در اختيار فعالان اقتصادي و حاضرين در بازارهاي سرمايه قرار بگيرد، داده‌هاي مرتبط با ارزش آتي شركت‌ها ميباشد. اقلام تعهدي از جمله پرتكرارترين عواملي ميباشد كه براي پيش بيني موارد فوق الذكر بكار رفته است، مدتهاست نقش اقلام تعهدي در  پيش بيني ارزش آتي شركت اثبات شده است. ﺍﯾﻦ پژوهش ﺩﺭ ﺻﺪﺩ ﺁﺯﻣﻮﻥ ﺗﺠﺮﺑﯽ اثر تفكيك اقلام تعهدي بر اساس نقش آنها در شكل گيري(تراز) وجوه نقد بر توانايي آنها در خصوص پيش بيني ارزش شركت مي‌ﺑﺎﺷﺪ، ايده مورد اشاره اولين بار توسط بارث [1]و همكاران در سال 2016 مطرح شده است. در اين پژوهش اقلام تعهدي بر اساس اينكه جريان نقد مربوطه پيش و يا پس از عامل اقتصادي ايجاد شده به دو دسته تقسيم شده اند. اين تحقيق ازنظر هدف، يك پژوهش كاربردي و از لحاظ روش از نوع همبستگي مي‌‌باشد. تعداد 184 شركت‌‌ از بورس اوراق بهادار تهران و فرابورس در دوره زماني سالهاي 1388 الي 1400 بررسي شدند. در نهايت مدارك تجربي فرض اصلي مقاله را در اكثر صنايع رد و تنها در تعداد معدودي از صنايع تاييد مي‌كنند. دليل رد شدن فرضيه هاي اين پژوهش را مي‌توان در ويژگيهاي خاص شركتهاي ايراني و ويژگيهاي خاص بازار سرمايه ايران جستجو كرد.