تأثير سلامت بانكي بر سودآوري بانك‌هاي تجاري: رويكرد رگرسيون پانل آستانه

The Effect of banking soundness on profitability of commercial banks: Threshold Panel Regression Approach

سودآوری بانك‌ها امری تعیین‌كننده و ضروری برای ثبات اقتصادی است. بانك‌ها به‌عنوان مؤسسات مالی و خدماتی نقش تعیین‌كننده‌ای در گردش پول و ثروت جامعه دارند و ازاین‌رو از جایگاه ویژه‌ای در اقتصاد هر كشور برخوردارند. با توجه به تلاش‌های جهانی در زمینه ارتقاء كیفیت نظارت بر بانك‌ها و قرار گرفتن حركت بانك‌ها در مسیر سلامت مالی پرداختن به موضوع شاخص‌های سلامت بانكی و تأثیرگذاری آن بر كارایی بانك‌های تجاری از اهمیت بالایی برخوردار است. در پژوهش حاضر سعی شده است تا بر مبنای ادبیات شاخص‌كملز ارزیابی دقیقی از عملكرد بانك‌های‌ تجاری در ایران به عمل آورد. بر این اساس در این پژوهش تأثیر شاخص‌های سلامت بانكی بر سودآوری بانك‌های تجاری ایران در طی دوره 1384 تا 1393 موردبررسی و ارزیابی قرار گرفت. برای این منظور با استفاده از رهیافت رگرسیون پانل آستانه هانسن (1999) نتایج نشان می‌دهد كه مقادیر كفایت سرمایه بیشتر از آستانه‌ی 23 10٫ درصد تأثیر مثبت و معنی‌داری بر سودآوری بانك‌های تجاری در ایران دارد، درحالی‌كه مقادیر كفایت سرمایه كمتر از آستانه‌ی 10.23 درصد تأثیر منفی و معنی‌داری بر سودآوری بانك‌ها دارد. همچنین نتایج حاكی از تأثیر معنی‌دار سایر معیارهای سلامت بانكی؛ كیفیت دارایی‌های بانكی، كیفیت مدیریت، كیفیت نقدینگی و حساسیت به ریسك بازار بر سودآوری بانك‌های موردبررسی است.

The profitability of banks is a crucial factor for economic stability. Banks, as financial and service institutions, have a determinant role in cash and wealth flow of society; hence, they have a considerable position in economy. Considering global attempts in promoting the quality of supervision on banks and banks’ direction within financial health, it is vital to study the indicators of banking soundness and their effects on the efficiency of commercial banks. This study aims to evaluate the performance of commercial banks in Iran through an accurate method based on literature of CAMELS indicators. Accordingly, the effect of banking soundness indexes on the profitability of commercial banks was assessed and evaluated during 2005-2014. For this purpose, Hansen threshold panel regression approach (1999) was used and the obtained results indicate that capital adequacy at appropriate threshold (above 10. 23%) has positive and significant effect on the profitability of commercial banks in Iran while lower capital adequacy than 10. 23% threshold has a negative and significant effect on the profitability of banks. Also, the results imply a significant effect of other banking soundness criteria such as the quality of banks assets, management quality, quality of liquidity and sensitivity to market risk on the profitability of studied banks.