آزمون عليت بين قيمت نفت و نرخ حقيقي ارز در ايران با استفاده از روش هاي شبكه ي عصبي مصنوعي و تبديل موجك

Testing Causality between Real Exchange Rate and Oil Price in Iran with Artificial Neural Network and Wavelet Methodes

در اين مطالعه، با استفاده از تكنيكي نوين به بررسي رابطه عليت بين دو متغير قيمت نفت و نرخ حقيقي ارز در اقتصاد ايران در بازه زماني 1370 تا 1390 پرداخته شده است و تلاش گرديده با تركيب دو روش شبكه ي عصبي مصنوعي و تبديل موجك چگونگي ارتباط بين دو متغير مذكور مورد آزمون قرار گيرد. نتايج به دست آمده نشان مي دهد كه پس از تجزيه ي سري هاي زماني، در سطوح كمتر از هشت ماهه رابطه معنا داري بين دو متغير فوق الذكر مورد تاييد قرار نگرفته است. اما در سطوح زماني بالاتر از هشت ماه مسير عليت غيرخطي به صورت دوطرفه تاييد گرديد. بنابراين مي توان نتيجه گرفت كه اگر چه در كوتاه مدت به دليل دخالت هاي دولت در كنترل سطح عمومي قيمت ها و نرخ اسمي ارز، رفتار نرخ حقيقي ارز ارتباط معناداري با قيمت نفت ندارد، اما با گذشت زمان همان طور كه انتظار مي رود به دليل وابستگي رو به تزايد اقتصاد ايران به در آمدهاي نفتي، قيمت نفت يكي از عوامل موثر بر تغييرات نرخ حقيقي ارز به شمار مي رود.

The main purpose of this study is to examine causality between oil price and real exchange rate in the context of Iranian economy during 1991/1 to 2011/12. In doing so, a novel technique based on the combination of Wavelet transform and Artificial Neural Network has been used. Empirical results confirm an unidirectional causality from oil price to exchange rate in time domain and after decomposing time series only in third scale a bidirectional causality exists.